§704(c): отделите внесённую прибыль от прибыли, заработанной совместно

Равная стоимость не означает равную tax basis

A вносит землю с adjusted tax basis $40 000 и рыночной стоимостью $100 000. B вносит $100 000 деньгами. Каждый передал экономическую стоимость $100 000, но партнёрство не заплатило $100 000 за землю A. При простом nonrecognition-вкладе без обязательств и специальных правил inside tax basis земли остаётся $40 000. Первоначальная outside basis A равна $40 000, B — $100 000.

В этом примере book capital по §704(b) начинается со $100 000 у каждого партнёра. Разница $60 000 между стоимостью земли и tax basis — встроенная прибыль до вклада. Это вопрос времени признания и распределения, а не второй актив или немедленная денежная выплата. Запишите рядом с землёй три суммы: tax basis $40 000, book value $100 000, built-in gain $60 000.

Нарисуйте слои до распределения результата продажи

Если землю продают за $130 000, tax gain равен $90 000: выручка минус tax basis $40 000. Book gain составляет только $30 000: выручка минус book value $100 000. Прибыль измеряется от разных исходных точек. Разница $60 000 равна встроенной прибыли, зафиксированной при вкладе.

В простом примере traditional method ниже первоначальная прибыль $60 000 остаётся у A. Последующий рост $30 000 партнёры делят поровну по предполагаемой допустимой экономической договорённости. A получает tax gain $75 000, B — $15 000. Распределение по $45 000 каждому перенесло бы на B $30 000 налоговой прибыли от роста, существовавшего ещё до участия B в инвестиции.

На полезной схеме слоёв tax-basis floor находится на $40 000, линия стоимости вклада — на $100 000, цена продажи — на $130 000. Нижний слой $60 000 относится к истории до вклада; верхний $30 000 — к истории совместной инвестиции. Это объясняет указанные факты, а не любые разновидности имущества §704(c).

Сверьте продажу с обоими видами остатков

Не останавливайтесь на том, что tax allocations в сумме дают $90 000. Добавьте налоговые статьи к outside basis: и A, и B достигают $115 000. Добавьте book gain $15 000 к каждому счёту book capital $100 000: каждый также достигает $115 000. У партнёрства $230 000 деньгами: первоначальные $100 000 B плюс выручка $130 000. Все способы сверки дают одинаковый итог.

Это объясняет, почему равная экономика совместима с неравным налогооблагаемым доходом. A начал с меньшей налоговой инвестиции; большая tax allocation устраняет историческую разницу. Если затем все $230 000 распределить поровну в этом строго ограниченном примере, каждый получит $115 000 против outside basis $115 000. Для долга, других активов, специальных распределений или иных налоговых статей нужен новый анализ.

Измените один факт: станет виден ceiling rule

Теперь продайте землю за $90 000. Возникает tax gain $50 000, но book loss $10 000. При равном book-распределении каждый получает book loss $5 000. По traditional method от этой продажи нет реального налогового убытка, которым можно сопоставить book loss B. Ceiling rule ограничивает распределение налоговыми статьями, действительно имеющимися у партнёрства. В этом примере весь tax gain $50 000 относится к A; B не получает от продажи ни tax gain, ни tax loss.

Несоответствие измеримо: tax basis A становится $90 000, book capital — $95 000; tax basis B остаётся $100 000, а book capital становится $95 000. Обе общие суммы равны $190 000 деньгами, но у каждого партнёра book/tax disparity $5 000. Схема слоёв не устраняет проблему, зависящую от метода. Здесь упрощение «всю историческую прибыль A, остальное поровну» уже не завершает анализ.

Методы и границы этого урока

Section 1.704-3 описывает traditional method, traditional method with curative allocations и remedial method. Curative allocations используют подходящие реальные налоговые статьи для устранения определённых искажений ceiling rule. Remedial allocations могут создавать компенсирующие условные налоговые статьи в рамках regulatory system. Это не взаимозаменяемые названия: важны reasonableness и последовательное применение. Здесь объясняется их назначение, но их расчёт не выполняется.

Земля позволяет сосредоточиться на основном механизме без амортизационного графика. Амортизируемое имущество добавляет ежегодные различия cost recovery. Имущество со встроенным убытком имеет отдельное законодательное ограничение, а переоценки могут создавать reverse-§704(c) layers. Распределение внесённого имущества и передача долей вводят другие правила. Для каждого актива отслеживайте дату вклада, tax basis, book value, метод и последующие изменения, а не объединяйте всё имущество в необъяснённую общую прибыль.